FOLI KAE: Με τη ματιά του nicolas 2300

 Η εταιρία ανακοίνωσε πολύ καλύτερα νούμερα και από πέρυσι και από ότι περίμεναν οι αναλυτές. Έσοδα +16% (6% πάνω από το consencus), ebitda +46% (40% πάνω από το consencus) και καθαρά κέρδη +71% (περίπου δυο φορές πιο πάνω από ότι περίμενε η αγορά). Τα νούμερα πάντα σε qoq επίπεδο 4q14 vs 4q15. Η πολύ μεγάλη αύξηση των ebitda οφείλεται στην αύξηση κατά 13% του gross margin στην κατηγορία του κοσμήματος που έφτασε στο 64% έναντι του 51% που ήταν πέρυσι τέτοια εποχή. Στα χαμηλότερα έξοδα διάθεσης και στην πολύ καλή πορεία του ρολογιού. Αυτά τα περιθώρια είχε να τα δει η εταιρία πάνω από 3 χρόνια και είναι δύσκολα για εταιρίες franchise μιας και η εκχώρηση δικαιωμάτων επιφέρει κέρδη από τα loyalties, άλλα ταυτόχρονα χαμηλώνει τα περιθώρια κέρδους. Η διοίκηση ανέφερε ότι και στις άλλες δραστηριότητες θα προσπαθήσουν να επιτύχουν ένα νούμερο κοντά στο 55% για το 2016. Το operation cash flow στα 58 εκ. και το μόνο αρνητικό για ένα ακόμα τρίμηνο το fcf στα -8 εκ. € (στο τέλος του 2015 ) από 20 εκ. θετικό στο τέλος του 2014 , λόγω αναγκών για capex στα 30 εκ. €. Τέλος το καθαρό χρέος στα 130 εκ από 55 εκ. λόγω του capex, των 20εκ. για μερίσματα 5 εκ για επαναγορά μετοχών και 20 εκ επένδυση σε money market προϊόντα (τα κάνει αυτά ο Κουτσολιούτσος, πριν κάνα χρόνο είχε γράψει κέρδη από παράγωγα στα 10 εκ. και στο επόμενο τρίμηνο ζημιές στα 3 εκ). Για φέτος μέρισμα δεν.... άλλα με πολύ μικρότερο capex, με καλύτερα ebitda που αναμένει , με τα κέρδη που έχει γράψει , και (πιθανώς ) με ένα δυνατό καλοκαίρι. Θα έλεγα ότι θα κάνει αυτό που έκανε και πριν 1,5 χρόνο, με μέρισμα και επιστροφή αργότερα.

ΦΦΓΚΡΠ ημερήσιο 7/4/16

foli 7 apr

Μετά από όσα είπε ο φίλος μας εγώ να συμπληρώσω μόνο το διάγραμμα με την επισήμανση ότι όσο είμαστε πάνω από τα 15,89 ευρώ η τάση είναι ανοδική. Συμφωνεί άλλωστε και το profitunity. Φαίνεται ότι ήρθε η ώρα για αναμέτρηση με την F που την βλέπουμε καλύτερα στο εβδομαδιαίο γράφημα που ακολουθεί. (περισσότερα…)

ΔΕΙΚΤΗΣ ΥΨΗΛΗΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΣΗΣ: Συνέχιση της καθοδικής κίνησης το πιθανότερο σενάριο

Εξετάζουμε τον δείκτη σε εβδομαδιαίο διάγραμμα σε συνάρτηση με τον ΕΚΜΟ 22 εβδομάδων που λειτουργεί καλύτερα ακόμα και από τον 20ρη. Από την άνοιξη του 2014 που ξεκίνησε η μεγάλη πτώση, μόνο δυο φορές κατάφερε να δώσει εβδομαδιαίο κλείσιμο πάνω από τον ΕΚΜΟ 22. Αντιθέτως είναι αρκετές οι φορές που η αντίδραση τελείωσε μόλις ήρθε σε επαφή με αυτόν. Την προηγούμενη εβδομάδα έκανε και πάλι το ίδιο και την τρέχουσα δεν τον έχει πλησιάσει καν.

25 εβδ 6 apr εκμο22

Στο ημερήσιο που ακολουθεί βλέπουμε ότι χθες έκλεισε κάτω από όλους τους ΕΚΜΟ που δουλεύουν σχετικά καλά με τον δείκτη, δηλαδή τους ΕΚΜΟ 22, 30, 100 και 10Χ. (περισσότερα…)

ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΑ: Το κακό και το καλό σενάριο

ελπε 4apr D

Τα πράγματα δείχνουν να παίρνουν κακή τροπή για την μετοχή και το αγοραστικό σήμα τις παραμέτρους του οποίου βλέπουμε στο παραπάνω ημερήσιο γράφημα έχει μπει σε ζημιές.

Στο 240λ γράφημα που ακολουθεί βλέπουμε ότι είναι δυνατόν να βρισκόμαστε στο δεύτερο πτωτικό κύμα (ίσως C) το οποίο γίνεται ίσο με το πρώτο από το πρόσφατο υψηλό των 4,21 ευρώ, στα επίπεδα του αρχικού stop loss του σήματος αγοράς.

ελπε 4apr 240λ

(περισσότερα…)

ALPHA BANK, EUROBANK, TITAN: Πιθανός σχηματισμός αντιστροφής

Μια ματιά σε τρεις από τις πιο δεικτοβαρείς μετοχές οι οποίες είναι πιθανό να φτιάχνουν σχηματισμό διπλής κορυφής, αντίστοιχα με τον ΓΔ και τον FTSE δηλαδή. Και στις τρεις μετοχές έχουμε σήματα αγοράς τις παραμέτρους των οποίων βλέπουμε και στα γραφήματά τους.

ΑΛΦΑ

αλφα 1απρ D

Το 1,59 του stop loss είναι πλέον και το επίπεδο αλλαγής τάσης και το πρώτο βήμα για εκεί θα είναι η διάσπαση της Κ  το δε δεύτερο του 1,68 που σημαίνει ότι η διπλή κορυφή δεν θα είναι σενάριο αλλά πραγματικότητα. Έως ότου δούμε το πρώτο alert βέβαια η διπλή κορυφή είναι απλά ένα σενάριο και θεωρούμε ότι βλέπουμε κάποιο εσωτερικό διορθωτικό του τελευταίου ανοδικού σκέλους.

Και στην ΕΥΡΩΒ που ακολουθεί ισχύουν τα ίδια για τα 0,621 ευρώ αντίστοιχα. Μέχρι τώρα η εικόνα λέει ΥΥ και ΥΧ και το τρέχον κύμα έχει πιάσει μόλις το 61,8% του πρώτου κύματος, αλλά αν παραβιαστεί το τελευταίο χαμηλό ενεργοποιείται κι εδώ η δική της διπλή κορυφή και παύει να θεωρείται απλά σενάριο. (περισσότερα…)

COCA COLA 3E, ΕΛΛΑΚΤΩΡ 31/3/16

Μια γρήγορη ματιά απόψε στα βασικά χαρτιά δεν μου έδειξε κάτι άξιο αναφοράς κι έτσι διάλεξα δυο μικροαλλαγές που παρατήρησα, ίσα-ίσα για να γραφτεί το "χαλί" για να έχετε αύριο να σχολιάζετε όσο θα κάνω θα τις βουτιές μου στη βόρεια μεσόγειο...

EEE 31MAR

Αλλαγή τάσης από χθες με διάσπαση της Ζ και το ζητούμενο για τα fractals είναι το log set up. Ένα κερί δηλαδή με χαμηλότερο χαμηλό από τα δυο προηγούμενα ή έστω ένα εναλλακτικό set up με δυο διαδοχικά χαμηλότερα υψηλά (για να κάνουμε και καμιά επανάληψη).

Στην ΕΛΛΑΚΤΩΡ που ακολουθεί χθες είχαμε και πάλι αλλαγή της τάσης σε ανοδική μια μόλις συνεδρίαση μετά την αντίστροφη αλλαγή και το σημερινό προβληματικό κερί δείχνει ότι μάλλον πάει και για νέα αλλαγή, αρκεί ένα χαμηλότερο χαμηλό από χθες. Το σημερινό κερί (περισσότερα…)

ΔΕΗ 30/3/16

Η ενεργοποίηση της μίνι διπλής κορυφής του 60λ έφερε τις τιμές στο στόχο στις τιμές στόχους του σχηματισμού όπου και σταμάτησε η πτώση προς το παρόν χωρίς να πάει στα προηγούμενα χαμηλά όπως είχε πιθανολογηθεί, μετά την διάσπαση και της σφήνας Κ-Ζ. Το 3,40 βέβαια είναι ακόμα το ζητούμενο για την αλλαγή της τάσης στο χαρτί που παραμένει καθοδική.

δεη 30μαρ

Προϋπόθεση για να αλλάξει η τάση είναι βέβαια η διάσπαση των Ζ1 και Ζ2, αλλά το κυριότερο μάλλον είναι να κρατήσει η Κ1 σε περίπτωση νέας υποχώρησης, αφού τείνει να διαμορφωθεί ένας ΩΚΩ με γραμμή λαιμού την Κ1, που αν ενεργοποιηθεί θα είναι ένας ακόμα τεχνικός λόγος να έχουμε επιστροφή στα πρόσφατα χαμηλά.

ΔΕΙΤΕ ΑΚΟΜΗ 

ΦΡΙΓΟ (ΠΑΣΧΑΛΗΣ)

ΓΕΚΤΕΡΝΑ: Ανοδικό βήμα

ΕΒΔΟΜΑΔΙΑΙΟ

GEKTERNA 29μαρ W

Δεύτερη απόπειρα σε εβδομαδιαία βάση για υπέρβαση της Ζ, της γραμμής τάσης του τελευταίου μεγάλου πτωτικού κύματος της αγοράς και της σφήνας ή καθοδικού τριγώνου Κ-Ζ, πράγμα που δεν πιστεύω ότι θα είναι εύκολη υπόθεση.

Όπως βλέπουμε στο ημερήσιο διάγραμμα που ακολουθεί έγινε σήμερα ένα πρώτο βήμα με την υπέρβαση μετά από 4 συνεδριάσεις του υψηλού της long setup bar της 21/3 με συνέπεια να έχουμε σήμα εισόδου σύμφωνα με τα fractals, με στόχο τα 1,95 ευρώ με 1,5 φορά το ρίσκο με το στοπ λίγο κάτω από το 61,8% fibo στα 1,32.

GEKTERNA 29μαρ ημ (περισσότερα…)

ΟΠΑΠ 24/3/16: Παραμένει σε καθοδική τάση.

ΟΠΑΠ ΕΒΔΟΜΑΔΙΑΙΟ

ΟΠΑΠ 24ΜΑΡ bars W

Προβληματική η εικόνα της μετοχής και το καλύτερο που έχει να κάνει είναι να αποφύγει την επιστροφή στο 78,6%, πολλώ δε μάλλον να το διασπάσει ξανά πτωτικά. Είναι κι αυτοί οι σχηματισμού διπλής κορυφής που δεν έχουν καν προσεγγιστεί οι στόχοι τους...

Στο ημερήσιο με τα κλεισίματα βλέπουμε ένα σχηματισμό διπλής κορυφής που έπιασε τον κύριο στόχο του..

ΟΠΑΠ 24ΜΑΡ LINE DT

...αλλά στο αντίστοιχο με μπάρες βλέπουμε ότι ο δικός του σχηματισμός απέχει ακόμα από τους δικούς του στόχους.

ΟΠΑΠ 24ΜΑΡ bars DT

Η τάση παραμένει καθοδική όσο είμαστε κάτω από τα 6,80 ευρώ και η καλύτερη περίπτωση για το χαρτί είναι να βρίσκεται στο C ενός κύματος 2 ή (b) με το 1 ή (a) να έχει ξεκινήσει από τα χαμηλά του Φλεβάρη. Το C αυτό προσέγγισε το 127% του A πριν τη χλωμή αντίδραση των δυο τελευταίων συνεδριάσεων. Αν αυτό το 2 ή (b) αρκεστεί στην διόρθωση του 1 ή (a) κατά 50% δεν χάνει και την συμμετρία του ο ανεστραμμένος ΩΚΩ που βλέπουμε στο επόμενο γράφημα, η ανοδική διάσπαση της γραμμής λαιμού του οποίου είναι η προτελευταία ελπίδα των long να αποφύγουν νέα χαμηλά (την τελευταία είναι νωρίς να την μελετάμε από τώρα).

ΟΠΑΠ 24ΜΑΡ bars ΗΜ ΑΝ ΩΚΩ

ΔΕΙΤΕ ΑΚΟΜΗ

ΦΡΙΓΟ ΑΡΡΕΧ ΤΙΜΕ (ΤΕΟ)

ΑΛΦΑ ΣΤΟΧΟΙ (ΤΕΟ)

ΔΤΡ ΣΤΟΧΟΙ (ΤΕΟ)

ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ 24/3/16: Σενάρια

ΕΤΕ ΑΡΙΘΜ ΗΜΕΡ 24ΜΑΡ B

Η μετοχή όπως λέει κι ο φίλος Αναστάσης, όσο η τιμές παίζουν κάτω από το 0,251 είναι σύμφωνα και με τα fractals ακόμα τυπικά σε καθοδική τάση. Το πρώτο διορθωτικό είχε διορθώσει το πρώτο ανοδικό κατά 50% ακριβώς. Το δεύτερο ανοδικό κύμα όπως και να ονομάζεται κυματικά ήταν απόλυτα ίσιο με το προηγούμενο κύμα από τα πρόσφατα ιστορικά χαμηλά των 0,099 ευρώ και το διορθωτικό του έφθασε στο 38% συμβατό μεν με κύμα 4 αλλά δεν έχω ξαναδεί 1=3 (με όλη τη σημασία του ( = ) μέχρι τώρα). Επίσης δεν μου κάθεται καλά για εσωτερικό διορθωτικό (2) κύματος τρία μέχρι στιγμής, εκτός και αν η διόρθωση έχει συνέχεια σύμφωνα με το αρνητικό σενάριο του ftse (π.χ). Το πως μπορεί να συνεχιστεί η διόρθωση θα το δούμε τόσο σε αυτό όσο και στο παρακάτω γράφημα. Η σφήνα S1- F1 παραπάνω, μπορεί να δικαιολογήσει υποχώρηση ακόμα και μέχρι τα 0,15 ευρώ. (περισσότερα…)

MARFIN INVESTMENT GROUP: Ανασκόπηση εβδομάδας 24/3/16

Εδώ και δυο εβδομάδες έχει "εμφανιστεί" με μηνύματα στο mail μου κάποιος φίλος από αυτούς που δεν εμφανίζονται με κάποιο παρατσούκλι στα σχόλια του discuss, αλλά από ότι δείχνει είναι τακτικός επισκέπτης του blog. Από αυτούς δηλαδή (την συντριπτική πλειοψηφία) εκ των καθημερινών αναγνωστών που η μόνη τους συμμετοχή είναι η αύξηση των στατιστικών μεγεθών του soltrade (καλοδεχούμενη κι αυτή βέβαια).

Αυτός ο φίλος με πληροφόρησε ότι είχε κάνει ένα πολύ καλό trade στην ΜΙΓ μπαίνοντας κοντά στα χαμηλά και παντελονιάζοντας τα καλά κέρδη του περίπου στα 0,09+ ευρώ. Ήθελε λοιπόν ντε και καλά την προσωπική μου άποψη για την τεχνική εικόνα γιατί ενδιαφερόταν να ξαναμπεί στο χαρτί κάπου στα 0,070 ευρώ. Και αυτό παρά το γεγονός ότι του υπενθύμισα τα γνωστά του edittorial ότι εδώ γράφουμε απλώς δυο γνώμες κι εγώ προσωπικά δημοσιοποιώ κάποιες σημειώσεις που κρατώ για μερικούς δείκτες και μετοχές (για όλους κι όχι προσωπικά κατόπιν "παραγγελίας"). Το αίτημα επαναλήφθηκε και το περασμένο ΣΚ και επειδή έκρινα ότι είχε παραφορτωθεί το blog από αναρτήσεις σχετικά με το συγκεκριμένο χαρτί προτίμησα να του στείλω τις τελευταίες μου σημειώσεις σαν προσωπική ενημέρωση για ΠΡΩΤΗ ΦΟΡΑ.

Στα γραφήματα που ακολουθούν θα δούμε το γράφημα που εστάλη σ'αυτή την ενημέρωση (αριστερά) και την εξέλιξη των τιμών ως και την τελευταία συνεδρίαση της εβδομάδας (δεξιά).

Χωρίς τίτλο

Το σημείωμα που συνόδευε το γράφημα είχε ως εξής:

...η γνώμη μου είναι πως κάνει φυσιολογική διόρθωση με αναμενόμενα σημεία αυτά στο διάγραμμά μου και δεν έχει πρόβλημα, αρκεί βέβαια να μην έχει ξεκινήσει ο ΓΔ για νέα χαμηλά...επίσης ισχύουν τα δυο σενάρια που είχα ανεβάσει την περασμένη εβδομάδα...

Ακολούθησε βέβαια και το long set up που παρουσιάστηκε άμεσα με ανάρτηση όπως κι η εξέλιξή του. Το κλείσιμο της Τετάρτης ήταν ένα μόλις δέκατο του cent από το σήμα αγοράς ενώ την επόμενη μέρα άνοιξε μόλις δυο δέκατα υψηλότερα με τη γνωστή κατάληξη. Άντε τώρα να πείσω τον νέο φίλο για αυτό που πιστεύω, ότι δηλαδή οι αγορές δεν μπορούν να προβλεφθούν με ασφάλεια κι όταν αυτό συμβαίνει οφείλεται περισσότερο σε τυχαίους παράγοντες.

Έλα όμως που μ'αυτά και μ'αυτά κόλλησα στη ΜΙΓ... Τι γίνεται λοιπόν τώρα? (περισσότερα…)